定存加碼勿孤注一擲

記者李靚慧╱專訪

最近有許多銀行陸續推出「定存加碼」專案，強調提供客戶投資共同基金之餘，還能同時獲得定存加碼增加利息收益。但上海商銀新莊分行財富管理業務襄理姜仁忠提醒，辦理定存加碼專案，仍須將個人資產進行整體配置，除了注意資產不可押在同一種貨幣上，投資基金更要避免只有單一市場。

姜仁忠指出，銀行推出定存加碼的專案，主要目的大多是希望客戶在投資基金之餘，也能將原先存放在其他銀行的存款移轉至該行，同時達到銷售產品與吸引資金集中的效益，有利於理專為客戶進行全面性的投資規劃。

至於個人資金的配置建議，姜仁忠提出一個「金字塔理論」，他解釋說，金字塔由中間橫切開，上半部三角形部分，屬於波動性較大的投資類型，下半部的梯形部分，則屬於「穩健型」的投資，至於三角型、梯形的大小及比重每個人會不同，端視投資人對於風險的承受度及投資屬性而定。

姜仁忠指出，例如屬於固定收益商品的債券型基金、定期存款，均是梯形部位的投資標的，三角形部分則以股票型基金為主，風險承受度較低的投資人，可以將穩健的梯形部位比重加大，但如果希望有機會獲得較高的投資報酬率，就可增加三角形部分的比重，甚至就個人不同時期的財務狀況來彈性調整比重。

然而三角形部分的投資，並非只有高風險承受度的人才可參與，姜仁忠認為，只要選對標的，保守的投資人，也可以有計畫地降低波動風險，同時又可增加投資收益。舉例而言，保守的投資人，可選擇全球股票型基金，及投資大型股為主的股票基金；風險承受度較大的投資人，則可增加中小型股及新興市場基金，特別是投資人如果對近來頗具話題的「金磚四國」有投資興趣，就可藉由新興市場基金來進行投資。

但新興市場基金的波動風險高於全球基金，姜仁忠建議，投資人可採定期定額投資方式分散風險，另外，必須特別注意，就3、4年前日本市場暴起暴落的經驗，投資人必須避免投資單一市場基金，幣別也須平均分散於如美元、歐元、新台幣等。

至於姜仁忠從退伍後就進入上海商銀，已有10年的金融資歷，曾經擔任存放款、催收、外匯等各項業務，2年前轉任理專工作後，發揮各項業務的專業，展現高度的績效。